Western Digital Corp. (WDC), das in San Jose, Kalifornien ansässige Unternehmen, steht kurz davor, seine positiven Trends fortzusetzen. Die durchschnittliche Analystenschätzung von 20 Experten, die auf LSEG-Daten basiert, geht von einem beeindruckenden Umsatzanstieg von 49,8 % auf 4,118 Milliarden US-Dollar für das abgelaufene Quartal aus. Zum Vergleich: Im gleichen Quartal des Vorjahres betrug der Umsatz noch 2,75 Milliarden US-Dollar. Dieses Wachstum unterstreicht die starke Marktposition von Western Digital in der Speichertechnologiebranche.

Auch beim Gewinn pro Aktie (EPS) erwarten Analysten eine überdurchschnittliche Entwicklung. Die Prognose geht von einem EPS von 1,72 US-Dollar aus. Das Unternehmen selbst hatte am 31. Juli 2024 eine Spanne von 1,55 bis 1,85 US-Dollar pro Aktie für den Zeitraum bis zum 30. September 2024 angegeben. Experten gehen jedoch davon aus, dass Western Digital am oberen Ende dieser Spanne abschließen wird und die 1,85 US-Dollar pro Aktie erreicht. Diese endgültigen Zahlen werden am 24. Oktober 2024 nach Börsenschluss erwartet.

Umsatzprognosen und kontinuierliche Gewinnüberraschungen

Western Digital selbst rechnet mit einem Non-GAAP-Umsatz im Bereich von 4 bis 4,2 Milliarden US-Dollar. Die Konsensschätzung von 4,11 Milliarden US-Dollar entspricht einer Umsatzsteigerung von 49,5 % im Vergleich zum Vorjahresquartal. Beeindruckend ist, dass das Unternehmen in den letzten sechs aufeinander folgenden Quartalen die Erwartungen der Analysten stets übertroffen hat. Die durchschnittliche Gewinnüberraschung lag in den letzten vier Quartalen bei starken 64,9 %.

Wachstumschancen durch den KI-Datenzyklus

Die zunehmende Bedeutung der Datenspeicherung im Zusammenhang mit Künstlicher Intelligenz (KI) hat sich als entscheidender Wachstumsfaktor für Akteure der Speicherindustrie, einschließlich Western Digital, erwiesen. Der KI-Datenzyklus schafft eine erhöhte Nachfrage nach Speicherlösungen, insbesondere in der Cloud und bei Festplattenlaufwerken. Western Digital hat strategische Schritte unternommen, um sein Produktportfolio auf diese Chancen in verschiedenen Endmärkten auszurichten und gleichzeitig die Volatilität zu verringern.

Im ersten Quartal des Geschäftsjahres profitierte Western Digital von einer soliden Dynamik bei Festplattenlaufwerken, insbesondere durch eine gesteigerte Nearline-Nachfrage und höhere Preise von Cloud-Kunden. Auch die starke Nachfrage nach SMR-Laufwerken, die für spezifische Speicheranwendungen optimiert sind, stärkt das Geschäft weiter.

Flash-Speicher und Endmärkte – Optimismus trotz Herausforderungen

Neben der positiven Entwicklung bei Festplattenlaufwerken erwartet Western Digital im ersten Quartal auch eine deutliche Verbesserung der Flash-Umsätze im Vergleich zum Vorquartal. Dieser Anstieg ist auf die Einführung neuer Enterprise-SSD-Produkte und die saisonale Stärke im Mobilbereich zurückzuführen. Analysten prognostizieren ein Wachstum im mittleren bis hohen zweistelligen Bereich.

Die Konsensschätzungen für die Umsätze im Festplattengeschäft (HDD) belaufen sich auf rund 2,03 Milliarden US-Dollar, während die Flash-Sparte voraussichtlich Umsätze von 2,05 Milliarden US-Dollar erzielen wird. Vor allem das Cloud-Segment profitiert von höheren Nearline-Lieferungen und gestiegenen Stückpreisen. Auf der anderen Seite belasten geringere Umsätze bei der Premiummarke SanDisk das Consumer-Segment.

Analysten-Einschätzung und Kursziele

Die Analysten sind weiterhin optimistisch: Die Aktie von Western Digital Corp. wird aktuell von 19 Experten mit "Strong Buy" oder "Buy" bewertet, während 8 Analysten eine Halteempfehlung aussprechen. Keine der führenden Analystenhäuser spricht derzeit eine Verkaufsempfehlung aus, was das Vertrauen in die zukünftige Entwicklung des Unternehmens untermauert.

Trotz der positiven Prognosen bleibt die durchschnittliche Gewinnschätzung der Analysten in den letzten drei Monaten unverändert, was auf stabile Erwartungen für das Geschäftsjahr hindeutet. Das mittlere Kursziel der Wall Street für die Aktie liegt bei 89 US-Dollar, was weiteres Aufwärtspotenzial signalisiert.

Fazit

Western Digital zeigt sich als starker Akteur in einem dynamischen Marktumfeld. Mit kontinuierlichem Umsatzwachstum, der Ausrichtung auf Zukunftstechnologien wie KI und Cloud sowie einer soliden Marktstellung in der Speicherbranche bleibt das Unternehmen eine attraktive Option für Anleger. Die bevorstehenden Quartalszahlen am 24. Oktober 2024 dürften Aufschluss darüber geben, ob Western Digital seine beeindruckende Serie an Gewinnüberraschungen fortsetzen kann.